财务管理

2..2..1 （ 1） 近三年流动比率 流动比率分析：新希望 07—09 年流动比率分别为 %、 45%、 93%。 流动比率有一定增幅，说明企业短期偿债能力逐步增强，呈较好的发展趋势。 从图中可以看出，公司流动资产维持在有比较稳定的水平，但流动负债大体呈递减趋 势。 08年受国际金融危机影响，导致该年流动比率较上年小幅下降，但 09年就明显改善了状况。 这与企业的行业特点有关。 .（

,酒店所有人員必須嚴格遵守執行 , 違反者除按違反酒店員工手冊的規 定給予嚴格處分外 , 將循《中華人民共和國發票管理辦法》的有關規定追究應負責任 . １、 店使用由稅務機關統一的發票 ,由出納主任憑發票領購簿和規定的文件及財務專用章向稅務機關領購發票 ,並負責保管和控制使用 ,並向稅務機關報送使用情況 . ２、 所有發票由出納主任設立登記本記錄和控制使用 . 在加蓋財務專用章後 ,

）－是第 J种证券的收益与市场组合收益之间的协方差； M? －市场组合的标准差； J? －第 J 种证券的标准差 ； rJM － 第 J种证券的收益与市场组合收益之间的相关系数。 贝他系数的计算方法有两种： ? 一种是：使用回归直线法。 根据回归方程 y=a+bx 求 a和 b 21 1 1 12211n n n ni i i i ii i i inniiiiX Y X X Yan X X? ?

3）阶段性增长模式 许多公司的股利在某一期间有一个超常的增长率，这段期间的增长率 g可能大于 RS，而后阶段公司的股利固定不变或正常增长。 对于阶段性增长的股票，需要分段计算，才能确定股票的价值。 （二）股票投资的收益率 模式 计算公式 零增长股票内部收益率 R=D/P0 固定增长股票内部收益率 R=D1/ P0+g=股利收益率 +股利增长率 阶段性增长股票内部收益率 利用逐步测试法

算执行情况进行分析和考核。 缺点 会使管理人员只考虑预算期之内的的事情，缺乏长远打算，导致短期行为的出现。 滚动预算 含义 是指在编制预算时，将预算期与会计期间相脱离，随着预算的执行不断延伸补充预算，逐期向后滚动，使预算期永远保持一个固定期间的（一般为 12个月）一种预算编制方法。 滚动形式 逐月滚动；逐季滚动；混合滚动。 优点 （ 1）能使企业各级管理人员对未来始终持续保持整整 12

（一）资本金的本质特征 设立企业必须有法定的资本金。 资本金是指企业在工商行政管理部门登记的注册资金，是投资者用以进行企业生产经营、承担民事责任而投入的资金。 从性质上看，资本金是投资者创建企业所投入的资本，是原始启动资金；从功能上看，资本金是投资者用以享有权益和承担责任的资金；从法 律地位来看，投资者只能按所投入的资本金而不是所投入的实际资本数额享有权益和承担责任；从时效来看

第 15 页 （ 1）决定租金的因素 （ 2）租金的支付方式－－－－大多为后付等额年金。 （ 3）租金的计算 等额年金法下，折现率＝利率＋租赁手续费率 【特别提示】 对于资金时间价值基础不好的同学，需要自己补充学习相关内容，建议学习初级会计师的会计或者注会财务成本管理中资金时间价值的相关内容。 【教材例 3－ 1】某企业于 2020年 1月 1日从租赁公司租入一套设备，价值 60万元，租期 6年

损失，因此选项 B是正确的；取得长期负债，保持 资本成本的稳定，因此选项 C 是正确的。 而选项 D 签定长期销货合同，在通货膨胀时期会减少企业的收入，所以不利于应对通货膨胀风险，所以 D 错误。 （三） 金融环境 【例题 31判断 题 】金融工具是指融通资金双方在金融市场上进行资金交易、转让的工具，借助金融工具，资金从供给方转移到需求方。 （ ） 【答案】√ 【解析】本题的考点是金融工具的含义

产线项目，需要在建设期内投入形成固定资产的费用 400万元；支付 20万元购买一项专利权，支付 5万元购买一项非专利技术；投入开办费 3万元，预备 费40万元，假定不考虑筹资方案的建设期资本化利息。 根据上述资料，可估算出该项目的以下指标： [答疑编号 1303040301] 该项目形成无形资产的费用＝ 20＋ 5 ＝ 25（万元） 该项目形成其他资产的费用为 3万元 该项目的建设投资＝

③ 结算时间和资金可用性可以预计【信息】 ④ 客户的汇款信息可与支付同时传送，更容易更新应收账款【信息】 现金支出管理的主要任务是尽可能延缓现金的支出时间。 主要方法有 方式 优点 争取现金流出与现金流入同步 可以降低交易性现金余额，同时可以减少有价证券转换为现金的次数，提高现金的利用效率，节约转换成本。 使用现金浮游量 现金浮游量是企业账户上的现金余额和银行账户上的企业存款余额之间的差额