污水处理厂ppp实施方案

污水处理厂ppp实施方案内容摘要：

）管理费用和其他费用，按以上费 用合计的 8％计。 按计算得正常生产年总成本为 794～ 636万元，经营成本为 409万元，单位水处理成本为 ～ 元 /m3，单位水处理经营成本为 元 /m3。 2. 收入、税金及附加 （ 1）税金及附加 本项目为污水处理项目，故税金及附加费率按 ％计取，所得税为 25％。 （ 2）污水处理费定价预测及收入 按项目达到行业内部收益率 ％计算，收取污水处理费定价为 /m179。 ， 第一年处理厂负荷为 60％，年污水收费为 520万元，第二年以后生产负荷为 100％，年污水处理收费为 867万元。 7 3. 项目盈利能力 分析 （ 1）财务现金流量 项目投资现金流量：当污水处理费定价为 /m3时，该项目全部投资税前内部收益率为 %，财务净现值(Ic=5%)为 17万元，投资回收期为 ；税后内部收益率为 %，财务净现值 (Ic=5%)为 511万元，投资回收期为。 （ 2）总投资收益率、项目资本金净利润率 项目盈利能力分析是通过计算项目投资财务内部收益率和净现值、项目资本金财务内部收益率、投资回收期，总投资收益率、项目资本金净利润率等各项指标，用以分析项目自身财务状况，判别在财务上是否可以接受。 财务评价指标结果见下表。 财务评价指标结果表 序号 指标名称 单位 项目投资 （ 所得税前 ） 1 财务内部收益率 % 2 财务净现值 (Ic=5%) 万元 17 3 投资回收期 年 4 总投资收益率 % 5 项目资本金净利润率 % 以上结果表明所得税前财务内部收益率大于行业基准收益率 5%的标准。 企业盈利能力超过行业规定的水平，财务净 8 现值大于零，说明该项目在财务上是可以接受的。 所得税前投资回收期为 ，能按期收回投资。 另从总投资收益率和项目资本金净利 润率的计算结果可知该项目的盈利能力已达到同行业的较好水平。 4. 偿债能力分析 偿债能力分析是通过计算利息备付率、偿债备付率和资产负债率等指标，分析判断财务主体的偿债能力。 经计算，利息备付率和偿债备付率见下表： 利息备付率和偿债备付率表 上表显示，各年的（除达产率为 60％的首年）利息备付率和偿债备付率均大于 1，表明资金保障程度高，风险小。 5. 不确定性分析 本项目在财务评价的基础上分别做了敏感性和盈亏平衡分析。 （ 1）敏感性分析 本项目做了所得税前全部投资的敏感性分析。 基本方案税前财务内部收益率为 %，考虑项目实施过程中一些不定因素的变化，分别对固定资产投资、经营成年份项目 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11计算 利息备付率（％） 指标 偿债备付率（％） 生产经营期 9 本和污水处理收入做了提高 20％、 15%、 10％、 5％和降低20％、 15%、 10％、 5％的单因素变化对财务内部收益率的敏感性分析。 详见财务敏感性分析表。 10 敏感性分析数据表 分析因素 财务内部收益率 (%) 变动因素 20% 15% 10% 5% 基本值 5% 10% 15% 20% 固定资产投资 处理费价格 经营成本 由敏感性分析表可以看出，各因素的变化都不同程度地影响内部收益率，其中处理费定价的变化最为敏感，固定资产投资、经营成本的变化次之。 （ 2）盈亏平衡分析 以生产能力利用率表示的盈亏平衡点 (BEP)，其计算式为： BEP=（年固定成本 / (年销售收入  年可变成本  年销售税金及附加 )） 100% = % 即本项目只要达到生产能力的 %，企业即可保本。 故本项目可以认为风险不大。 6. 财务评价结论 按污水处理费定价为 元 /m3计算，该项目税前内部收益率为 %，大于行业基准收益率 5％；财务净现值(Ic=5%)为 17万元；投资回收期为 ，并能在生产经 11 营期第 11 年偿还银行贷款。 因此从财务分析角度出发，该项目是可行的。 7. 国民经济评价 本项目虽然未进行国民经济评价的具体指标计算，但从工程本身的特点来看，污水厂的建设将有利于促进当地的经济发展，改善人民生活水平，提高社会劳动生产率，因而也具有良好的国民经济效益。 二、风险分配基本框架 （一）基本原则：项目融资、建设、财务和维护等商业风险由社会资本承担，法律、政策、规划许可和最低需求等风险由政府承担， 不可抗力等风险由政府和社会资本合理共担。 （二）项目中涉及征地拆迁、社会维稳、施工场地以外的秩序管理风险由区政府承担；涉及工程施工、安全生产、维护管理、运营管理等风险由社会资本承担。 三、项目运作方式 该项目采用建设 经营 移交（ BOT）模式实施。 需要政府和社会资本成立专门的项目公司开展合作，政府承担项目补助资金投入、建设质量安全的监督管理、合作社会环境的维 12 护、财政补贴的按时支付的责任；社会资 本承担项目建设资金的筹措、工程建设、建设质量安全、项目运营管护、工程移交的主体责任。 具体如下： （一）政府主体 （二）社会资本主体 社会资本应具备较强的融资能力，工程建设需要具备 的相应资质。 也可由社会资本与符合该项目建设施工要求相应资质的施工企业组成联合体。 社会资本按项目合同约定，享用实施项目、获得相应回报的权利；承担按约定提供项目资金，项目建造、财务和运营维护等义务，并承担相应的商业风险，同时履行环境、地质、文物保护及安全生产等义务和相应的社会责任。